마켓레이더(1월 13일, 오전) 리서치본부 주식전략팀 『Bad 주식시장 Good 미국 경기』 주식전략 이재원 ☎02-3772-2328 / 패시브/파생 전략 조민규 ☎02-3772-2633 KOSPI는 1.0% 하락한 2,489p. 고금리 강달러 영향에 외국인 자금 이탈하며 낙폭 확대 - 미국 주식시장은 예상치 크게 상회한 고용지표 영향에 금리 인하 속도 둔화 우려 커지며 하락 마감 :비농가취업자 25.6만명(예상치 16만명) 증가, 실업률도 전월 4.2%에서 4.1%로 하락. 시장금리 반등 :10년물 국채금리 4.76%, 달러인덱스 109.7p, 1월 금리 동결 확률 97.3%(페드워치 기준) :여기에 바이든 행정부의 대중 AI 반도체 추가 규제 보도(블룸버그) 까지 악재 추가. 빅테크 대부분 하락 - KOSPI는 금리 영향에 위험자산 선호 축소되며 하락 중인 아시아 주식시장과 동조화. 외국인 자금 이탈 지속 :높은 시장금리에 위협받는 주식시장. 한국 뿐 아니라 아시아 주식시장 금일 동반 낙폭 확대 :외국인 2거래일 연속 현선물 동반 순매도. 금일 매도 규모 확대. 현물 3,280억원 선물 6,600계약 이상 :소폭 안정화 됐던 원/달러 환율도 달러 강세 영향에 재차 반등. 1,450원대에서 1,470원대로 복귀 :대부분 업종 하락. 미국 대중 반도체 추가 규제 소식에 국내 반도체도 약세. SK하이닉스 상대적 낙폭 확대 :한화오션(필리조선소, 조선업 기대감),전진건설로봇(LA산불+우크라 재건), 지누스(호수출) 등 52주 신고가 :밸류업(주주환원) 기대감도 지속. 금일 금융섹터도 상승. 메리츠금융지주 주주환원 기대감에 신고가 경신 :고금리, 강달러 시장에 악재로 작용. 이번주 TSMC 포함 미국 실적, CPI(2P참고)등에 증시 방향성 결정 KOSDAQ은 0.9% 하락한 711p. 고금리 부담에 2거래일 연속 하락. 개별 이슈에 따른 종목 장세 시현 - 외국인 6거래일 연속 순매도한 반면 개인은 6거래일 연속 순매수. 동기간 대형주 대비 중소형주 아웃퍼폼 :LA 산불 피해 규모 확대되는 가운데 건설기계(복구 수요 기대), 공기청정기(산불에 공기청정기 품절) 강세 :원자력발전소(한미 원자력 수출·협력 MOU 체결 후 상승세), 석유(미 행정부 러시아 제재안 발표) 강세 원/달러 환율은 미국 12월 고용 호조에 금리 인하 기대 후퇴하며 1,470원 돌파. 0.6원 상승한 1,472.6원 아시아 증시 하락. 일본(니케이) -1.1%, 대만(가권) -1.4%, 홍콩(항셍) -1.2%, 중국(상해) -0.4% ※ 원문 확인: http://bbs2.shinhansec.com/board/message/file.pdf.do?attachmentId=332018 위 내용은 2025년 1월 13일 11시 4분 현재 조사분석자료 공표 승인이 이뤄진 내용입니다. 제공해 드린 조사분석자료는 당사 고객에 한하여 배포되는 자료로 어떠한 경우에도 당사의 허락 없이, 복사, 대여, 재배포 될 수 없습니다.