در ادامه نظر بنده این است که این نسبت بعد از اتمام اصلاح بازار دوباره میتواند تا سقف امسال در این نسبت رشد کند.
از چارت نسبتی "شاخص هموزن به طلا" میتوانید برای خروج از بازار استفاده کنید. البته بنده فقط بر مبنای این چارت به بازار ورود و از آن خروج نمیکنم بلکه چند فاکتور دیگر را نیز برای خروج از بازار به کار میگیرم.
⬅️تحلیل ریپلای شده (اینجا) از #نسبت#شاخص_هموزن به #شاخص_کل دو سال و 9 ماه قبل در یک مهر 1399 ارائه شد؛ زمانی که تحلیلگران بازار در مصاحبههای خود تارگت 3 تا 5 میلیون برای شاخص میدادند و شکست سقف 2100 شاخص کل را در کوتاه مدت بدیهی میدانستند. این تحلیل یکی از مهمترین تحلیلهای تاریخ کانال بود؛ نه فقط از منظر زمانی و مخالف با تصور عموم و حتی تصور تحلیلگران بلکه از حیث بلندمدت بودن و مشکل بودن تحلیل نسبتی.
❗️این تحلیل راهنمای خواننده در نحوه سوییچ بین سهام و صنایع بازار بود.
⬅️لازم به ذکر هست که تحلیل فوق به زیباترین شکل ممکن محقق شد و بازار برای دو سال در رکود بود. تنها موج (b) بیش از ناحیه نشان داده شده در تحلیل رشد کرد.
❗️تحلیل نسبت دو شاخص یا دو سهم در بورس اصلا ساده نیست و بسیار مشکل تر از تحلیل چارت سهام هست.
▪️شاخص هموزن نسبت به شاخص کل از مرداد 97 تا فروردین 99 به مدت 1سال و 8ماه یک رالی سنگین در قالب یک زیگزاگ سه گانه داشته. اکنون بعد از شروع ریزش این نسبت، فعلا در یک 5موجی ایمپالس در موج (a) از یک زیگزاگ ((a)(b)(c)) قرار دارد تا موج B از یک فلت (flat) چندین ساله را تکمیل کند.
▪️موجB در فلتها معمولا 2 تا 3 برابر موج A زمانبر است. یعنی احتمالا تا بیش از دو سال شاخص کل نسبت به هموزن بازدهی بهتری ثبت میکند. بنابراین بنظر سهام بزرگ بازار مورد توجه خواهند بود.
▪️دقت کنید به زودی (در 1یاچند ماه آینده) باید موج (b) از زیگزاگ بسمت بالا زده شود که یعنی برای چندماه بازدهی شاخص هموزن نسبت به شاخص کل بهتر میشود. این اتفاق یا با اصلاح شاخص کل و عدم ریزش هموزن رخ میدهد یا رشد هموزن و ثبات کل (که احتمال این مورد را بیشتر میدانم) یا بهر شکل دیگری که نسبت هموزن به کل رشد کند.
▪️درنهایت بعد از تکمیل موج B بزرگ از فلت چندین ساله (به این زودی ها نخواهد بود) شاخص هموزن در قالب یک موج C ایمپالس رشد میکند
#نسبت#شاخص_هموزن به #طلا نشان میدهد با این همه سروصدای رشد بورس و ... رشد خاصی نسبت به طلا نداشته و خوشبینانه در همان حد بازدهی داشته است.
شاید در ماههای اخیر این نسبت رشد کرد چرا که در کفی است که انتهای ریزش ۹۹ بود.
دقت کنید رشد این نسبت به معنی رشد شاخص هموزن نیست. بلکه فرضا اگر هم بازار و هم طلا اصلاح کنند اما اصلاح بازار با سرعت کمتری نسبت به طلا همراه باشد این نسبت رشد میکند که البته این رفتار معمول نیست. از طرف دیگر مسلما اگر بازار با سرعت بیشتری هم نسبت به طلا رشد کند باز هم این نسبت رشد میکند.
در کل تنها نتیجه ای که میشود گرفت این هست که تا زمانی که طلا اصلاحی جدی ندارد، بازار هم اصلاح جدی نخواهد داشت. البته این صحبت هم دو تبصره دارد: ۱. عدم ریزش قیمت کامودیتیها بدلیل عمیق شدن رکود جهانی ۲. دقت کنید آنچنان تاخیری بین طلا و شاخص هموزن نیست، یعنی اگر طلا شروع به اصلاح کند شاخص هم شروع میکند و بالعکس؛ بنابراین انتظار نداشته باشید طلا ۱۰٪ بریزد و بعد بازار شروع به اصلاح کند.
#نسبت#شاخص_کل به #دلار یک بار دیگر بنظر در حال برگشت از حمایت مورب هست. در آینده اگر این برگشت شرایط لازم را داشت در مورد انتخاب مسیر نارنجی یا آبی صحبت میکنم
#نسبت#شاخص_کل به #دلار تامل برانگیز هست. بنظر بنده شکست مقاومت مهم قرمز رنگ نشان دهنده یک تغییر فاز در اقتصاد ایران هست که منجر به تورم های بزرگتر و شدیدتر شده و احتمالا خواهد شد.
#نسبت#شاخص_کل به #دلار تامل برانگیز هست. بنظر بنده شکست مقاومت مهم قرمز رنگ نشان دهنده یک تغییر فاز در اقتصاد ایران هست که منجر به تورم های بزرگتر و شدیدتر شده و احتمالا خواهد شد.
#نسبت#پارسان به شاخص کل در تایمفریم هفتگی به سقف کانال رسیده است. بطور تکنیکالی احتمال این موضوع هست که بازدهی پارسان از اینجا به بعد از شاخص کمتر باشد. دقت کنید این به معنای ریزش پارسان و یا عدم ریزش شاخص به تنهایی نیست.