据金十报道,澳大利亚股市周二创下历史新高,S&P/ASX 200指数上涨0.3%至8,148.8点,超过了8月1日的历史高点。市场对美联储本周可能大幅降息的预期不断升温。
根据CME的FedWatch工具,目前有62%的市场参与者预期降息50个基点。交易员们在等待周五澳大利亚的8月份就业报告,以了解劳动力市场如何应对高利率。
自2023年11月以来,澳洲联储一直将利率稳定在4.35%的12年高位。对利率敏感的金融股上涨0.3%,澳大利亚联邦银行上涨0.4%。黄金股连续第六个交易日上涨。矿业股微涨0.1%,其中必和必拓集团涨0.3%,力拓集团涨0.7%。科技股涨幅高达1%,创下历史新高。
据金十报道,分析师Sagarika Jaisinghani表示,由于对经济放缓和政治稳定的担忧,欧洲股市跑赢美国股市的前景正在迅速消退。欧洲斯托克600指数接近历史最高点,但8月表现不如美国基准指数。虽然欧洲市场有望从大型科技股中获益,但由于经济复苏迹象和美联储降息预期,投资者转而投资美股被低估的行业。德国第二季度GDP萎缩,主要工业部门景气低迷,奢侈品和汽车制造商等产业需求下降拖累企业盈利。数据显示,分析师对斯托克600指数12个月内的利润预期自6月以来相对持平,而标普500指数的预期则继续上升。
据金十数据报道,中信证券最新研报指出,步入9月,政策处于观察起效期,外部信号进一步明朗,价格信号拐点仍需等待。中报落地、红利预期转变以及市场流动性压力缓解,三大因素共同推动投资者极度悲观的情绪修复,风格阶段性趋于平衡。
配置上,底仓红利,增配出海,成长加内需短期或有修复,增配仍需等待价格信号拐点。内需提振政策在9月有望陆续推出,预计力度相对温和;美联储降息落地,美国大选形势更加明朗;价格信号暂时难现拐点,需累积更多积极因素彻底扭转预期。
A股中报季风险落地后暂时迎来业绩空窗期;汇金增持范围扩大以及央行对收益率曲线的干预下,看多红利的一致预期暂时被打破,风格将迎来阶段性平衡;外资流出节奏明显放缓,市场流动性环境有望改善。