🛢 Роснефть: чистая прибыль за 3К24 – выше ожиданий рынка 📌 В пятницу Роснефть представила отчетность по МСФО за 9М24, а в пресс-релизе сообщила о возобновлении выкупа собственных акций на открытом рынке в рамках ранее одобренной советом директоров программы. 📄 По итогам 9M24 выручка Роснефти достигла 7 645 млрд руб. (+16% г/г), EBITDA составила 2 321 млрд руб. (-3% г/г), чистая прибыль, относящаяся к акционерам Роснефти – 926 млрд руб. (-14% г/г). 📊 В 3К24 выручка Роснефти сократилась на 4% кв/кв на фоне динамики добычи нефти (в силу обязательств перед ОПЕК+), а EBITDA снизилась на 15% кв/кв, что обусловлено динамикой выручки при одновременном росте производственных и операционных расходов. ⬆️ Чистая прибыль за 3К24 составила 153 млрд руб. (-59% кв/кв), на 10% превысив рыночные ожидания. Динамика показателя связана с убытком от курсовых разниц на фоне ослабления курса рубля в конце 3К24, а также с расходом по отложенному налогу на прибыль (в связи с ростом налога на прибыль до 25% в 2025 г.). 1️⃣ По нашим оценкам, вклад 3K24 в расчетный дивиденд составляет 7,22 руб./акц. (доходность – 1,5%), выше прогнозов рынка. Мы позитивно оцениваем финансовые результаты Роснефти за 3К24 и 9М24. Напомним, за 1П24 совет директоров Роснефти рекомендовал дивиденд в размере 36,47 руб./акц. (доходность – 7,6%). Реестр для получения дивидендов закроется 10 января 2025 г. #Акции $ROSN #Алексей_Кокин #Валентина_Гилёва @capital_mkts