#حوالی_بورس📌 گزارش هفتگی
9 آبان 99
🔸 این هفته هم با نزول 9% بازار وارد کانال 1 میلیون و 200 هزار واحدی شد تا پس از 80 روز از ریزش بازار به کاهش 38% تا پایان این هفته برسیم؛ هرچند ریزش قیمتی سهام صنایع بزرگ بیشتر از این اعداد بوده است. همانطور که سهام کوچک در رشد صنایع بزرگ در نیمه اول سال شریک نبودند، در ریزش قیمتی نیز با افت کمتری مواجه شدند و شاخص کل هموزن در این بازه ریزشی در حدود 30% افت داشته است. شاخص کل با این افت به ارقام ابتدای تیرماه امسال رسیده و بیشتر سهام بازار نیز به ارقام موردنظر در این تاریخ و یا قبل از آن رسیده اند. تنها تفاوت معاملات این هفته با هفته های قبلی، رشد خرید حقوقی ها و افزایش نسبت خریدار به فروشنده حقوقی به ویژه در سهامی که گزارش فصلی و ماهانه خوبی داشته اند، بوده است. در یک ساعت ابتدایی آخرین روز معاملاتی هفته هم با رشد تقاضا شاهد افزایش قیمت ها و حتی صف خرید در نمادهای
#خودرویی بودیم که با افزایش فروش حقیقی های ناامید از برگشت بازار مجدداً با تعادل قیمتی و حتی منفی شدن نمادها همراه بود.
🔸 خبرهای مهم این هفته، ورود مجلس به مساله قیمت گذاری دستوری
#فولاد در بورس کالا و افزایش سقف اعتبار کارگزاری ها از 20% به 30% ارزش پرتفوی بوده است. همچنین سقف خرید سهام در صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت از 15% به 20% افزایش پیدا کرد. این دو خبر در کنار افزایش
#نرخ_ارز_نیما به قیمت های بازار آزاد و عدم موفقیت در گشایش ارزی در عراق، می تواند پتانسیل اصلی برای رشد مجدد بازار را فراهم کند. احتمالی که با صف خرید نمادهای ارزنده بنیادی با گزارش 6 ماهه امیدوارکننده (
#نوری ،
#آریا ،
#زاگرس ،
#فخوز ،
#ارفع و
#هرمز) در انتهای بازار تقویت شد. اما همچنان مهمترین خبر برای بازار، نتیجه انتخابات امریکا است که فاصله چندانی تا مشخص شدن نتیجه باقی نمانده است.
🔸 با افزایش شیوع ویروس کرونا در دنیا و کشورهای صنعتی، در بازارهای جهانی شاهد افت قیمتی هستیم که این افت قیمت در
#نفت مشهود است و افتی 10% را در چند روز گذشته به خود دیده است. در سایر کامودیتی ها با رشد نسبی شاخص دلار شاهد افت نسبی قیمت ها هستیم. اما در این بازارها هم با انتظارات برای نتیجه انتخابات امریکا، پیش بینی ها از افزایش شاخص دلار و ریزش بیشتر قیمت کامودیتی ها با انتخاب ترامپ برای ریاست جمهوری امریکا است و برعکس؛ از طرفی با انتخاب بایدن و احتمال رشد فروش نفت ایران، انتظار قیمت های کاهشی برای نفت افزایش پیدا می کند.
🔸 در گزارش های ارسالی به کدال، مجوز افزایش نرخ 30% تا 40%
#شوینده ها و گزارش فصلی مناسب این صنعت، بیشترین تاثیر را بر قیمت صنعت مورد نظر داشته و در مرحله بعدی با ارسال گزارش های فصلی مناسب در پتروشیمی ها با تکیه بر سود تسعیر ارز ادامه روند رشدی سهامی از قبیل
#نوری و
#زاگرس را شاهد بودیم. دیگر سهمی که از سود تسعیر ارز عملیاتی، بیش از 30% سود هر سهم را ایجاد کرده و رشد سودآوری خوبی هم داشته
#هرمز است که این روند سودآوری از محل تسعیر ارز عملیاتی را در سال 97 نیز تکرار کرده بود.
#فاسمین نیز با فروش از انبار موفق به رشد فروش 190% نسبت به میانگین نیمه اول سال و رشد 20% نسبت به شهریور ماه شده است. با توجه به موجودی انبار بیش از 18 هزار تنی، می توان ادامه این روند را از این شرکت انتظار داشت.
#تایرا نیز با رشد ۲۴٪ مبلغ فروش و ۳۰۰٪ سود ناخالص نسبت به ۳ ماهه اول موفق به کسب سود ۸۱۸ ریالی در گزارش ۶ ماهه شده است. در نهایت
#پالایشی با ارائه گزارش 6 ماهه، امیدها به افزایش چشمگیر سودآوری 3 ماهه تابستان (با تغییر مبنای قیمت گذاری نفت و محصولات اصلی) را ناامید کردند.
❇️ در این شرایط بهترین تصمیم، عدم تغییر پرتفوی تا نهایی شدن نتیجه انتخابات امریکا است؛ اگر جمهوری خواهان پیروز شوند رشد نرخ ارز و یا ثبات آن را پیش بینی می کنیم که برای بازار سرمایه رشد ریالی سود را به همراه خواهد داشت و اگر دمکرات ها پیروز شوند، باید منتظر ریزش کوتاه مدت قیمت ارز باشیم و این یعنی افزایش عرضه ها در بازار؛ تنها تصمیم ریسکی و مناسب در این شرایط جابجایی سهام به نفع دلاری ها و شرکت هایی است که پیش بینی های خوبی برای پایان سال در سودآوری دارند.
➖➖➖➖➖➖@mobinsb